انتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121First Pageصفحه آغازین146235010.22059/acctgrev.2016.62350FAJournal Article20170723https://acctgrev.ut.ac.ir/article_62350_3a5b2e88f1c8df4ceb7e7867376bb850.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121Investigating the Effect of Accruals Quality and Disclosure Quality on Labor Investment Inefficiencyبررسی تأثیر کیفیت اقلام تعهدی و کیفیت افشا بر ناکارایی سرمایهگذاری در نیروی انسانی2692885977610.22059/acctgrev.2016.59776FAعباسافلاطونیاستادیار حسابداری، دانشکدۀ اقتصاد و علوم اجتماعی، دانشگاه بوعلی سینا، همدان، ایرانمهدیخزاییدانشجوی دکتری حسابداری، دانشگاه بوعلی سینا، همدان، ایرانJournal Article20150911Information asymmetry and conflicts of interest between management and shareholders lead to the phenomenon of moral hazard. Moral hazard means that the managers may make some decisions (e.g. investment decisions) that do not meet the interests of shareholders. Inefficient investment decisions include over or under-investment in firms’ labor and utilize the non-optimal number of human resources in business entity. One way to avoid inefficient investment decisions is providing the financial reporting quality; because the higher reporting quality increases the stakeholders’ ability to monitor the managers’ behaviors and decisions such as decisions on determine the number of labor in firms. This study investigates the impact of two measures of financial reporting quality (accruals and disclosure quality) on labor investment inefficiencies (include over and under-investment) in a sample of 107 firms listed in the Tehran Stock Exchange during 2003 - 2014. The research results show that the increase in accruals quality and disclosure quality decreases the labor over and under-investments inefficiencies and eventually, companies employ more optimal levels of human resource.وجود عدم تقارن اطلاعاتی و تضاد منافع بین مدیران و سهامداران، موجب بروز پدیدۀ خطر اخلاقی میشود. خطر اخلاقی به این معناست که امکان دارد مدیران تصمیماتی اتخاذ کنند که منافع سهامداران را تأمین نکند. از جمله تصمیمات ناکارا، میتوان به سرمایهگذاری بیشتر یا کمتر از حد نیاز در نیرو اشاره کرد. یکی از راههای جلوگیری از اتخاذ تصمیمات ناکارای سرمایهگذاری، ارتقای کیفیت گزارشگری مالی است؛ زیرا این کار موجب افزایش نظارت ذینفعان بر تصمیمات مربوط به تعیین تعداد نیروی انسانی واحد تجاری، میشود. در این پژوهش، تأثیر دو مؤلفۀ کیفیت گزارشگری مالی (کیفیت اقلام تعهدی و کیفیت افشا) بر درجۀ ناکارایی سرمایهگذاری در نیروی انسانی (بیشسرمایهگذاری و کمسرمایهگذاری در نیروی انسانی) در نمونهای متشکل از 107 شرکت پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار تهران در بازۀ زمانی 1382 تا 1393 بررسی شده است. نتایج پژوهش در کل نشان میدهد با افزایش کیفیت اقلام تعهدی و کیفیت افشا، میزان بیشسرمایهگذاری و کمسرمایهگذاری در نیروی انسانی کاهش مییابد و شرکتها تعداد بهینهتری از کارکنان را به خدمت میگیرند.https://acctgrev.ut.ac.ir/article_59776_b83f0be5b40126c925800f1e76a8c8b1.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121The Impact of Income Smoothing on the Future Earnings Response Coefficients Coefficient with the Effect of Moderating Different Information Environmentsتأثیر هموارسازی سود بر ضریب واکنش سودهای آتی با اثر تعدیلگر محیطهای مختلف اطلاعاتی2893105977710.22059/acctgrev.2016.59777FAمحمدایمانی برندقاستادیار گروه حسابداری و مدیریت، دانشکدۀ علوم انسانی، دانشگاه زنجان، زنجان، ایرانسهرابعبدیدانشجوی کارشناسی ارشد حسابداری، دانشکدۀ اقتصاد و مدیریت، دانشگاه ارومیه، ارومیه، ایرانJournal Article20150625The aim of this study is to determine the effect of the income smoothing on the future earnings response coefficient taking into account the effect of the information environment. Future earnings response coefficient is used as a measure for evaluation of stock price information content which represents the relationship between current stock returns and future earnings. Information environment criteria include disclosure quality, firm size, number and accuracy of the management predicted earnings. To achieve the goal of the research, 115 firms listed in Tehran Stock Exchange during the years 2003 to 2014 were selected as a sample. Also, to test the hypotheses, multiple regression and panel data are used. The findings show that the income smoothing has a significantly negative effect on the future earnings response coefficient. Of the Information environment criteria, disclosure quality, number and accuracy of predicted earnings have a significantly positive effect on the future earnings response coefficient. The results show that the strong information environment causes the significantly increasing in the future earnings response coefficient through the income smoothing.هدف پژوهش حاضر تعیین تأثیر هموارسازی سود بر ضریب واکنش سودهای آتی با در نظرگرفتن اثر محیط اطلاعاتی است. از ضریب واکنش سودهای آتی، بهعنوان معیاری برای سنجش محتوای اطلاعاتی قیمت سهام استفادهشده که بیانکنندۀ رابطۀ بین بازده جاری سهام و سودهای آتی است. معیارهای محیط اطلاعاتی، دربردارندۀ متغیرهای کیفیت افشا، اندازۀ شرکت، تعداد و دقت سود پیشبینیشدۀ مدیریت است. برای دستیابی به هدف پژوهش، 115 شرکت از بین شرکتهای پذیرفتهشده در بازار اوراق بهادار تهران طی سالهای 1382 تا 1393 برای نمونۀ آماری انتخاب شدند؛ همچنین، برای آزمون فرضیهها از رگرسیون چندمتغیره و دادههای ترکیبی استفاده شده است. یافتهها حاکی از آن است که هموارسازی سود بر ضریب واکنش سودهای آتی تأثیر منفی و معناداری دارد. از معیارهای محیط اطلاعاتی نیز کیفیت افشا، تعداد و دقت سود پیشبینیشده بر ضریب واکنش سودهای آتی اثر مثبت و معناداری میگذارد. از یافتههای دیگر اینکه محیط اطلاعاتی قوی موجب میشود هموارسازی سود، ضریب واکنش سودهای آتی را بهطور معناداری افزایش دهد.
https://acctgrev.ut.ac.ir/article_59777_a173232f7eaf7a79f0d66043428a9948.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121A study on the effect of cash flows on the gap between the actual leverage and optimal financial leverage ratioبررسی تأثیر جریان وجوه نقد بر شکاف میان نسبت اهرم واقعی و بهینه3113325977810.22059/acctgrev.2016.59778FAمحمداصولیاناستادیار گروه مدیریت، دانشگاه شهید بهشتی، تهران، ایرانالهامباقریکارشناس ارشد مدیریت مالی، مؤسسۀ آموزش عالی ارشاد، دماوند، تهران، ایرانJournal Article20160516The purpose of this paper is a study on the effect of cash flows on the gap between actual and optimal financial leverage ratio companies listed in Tehran Stock Exchange. In this regard, we try to help with advanced econometric techniques such as partial adjustment model on panel data and Generalized method of moments to achieve a reasonable estimate of the impacts.In this paper, were analyzed the financial information related to its 101 - firms during the years 2008-2015 were available. The results show that there is a gap between optimal and actual financial leverage. This deviation from the optimal leverage at companies that are facing financial crisis, more. Also, we find that , firms with more investment and Growth opportunities, higher profitability and larger size size move with different speeds to different target levers. In general, these findings are consistent with dynamic trade-off theory.هدف اصلی این پژوهش، بررسی تأثیر جریان وجوه نقد بر شکاف میان نسبت اهرم واقعی و اهرم بهینه در شرکتهای پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار تهران است؛ از این رو در پژوهش پیش رو تلاش شده است با کمک روش اقتصادسنجی پیشرفته، مانند مدل تعدیل جزئی و روش گشتاورهای تعمیمیافته (GMM) به تخمین معقولی از این تأثیر دست یابیم. برای تحقق این هدف، 101 شرکت بورسی تهران که اطلاعات مالی آنها طی دورۀ زمانی پژوهش (1388 تا 1393) در دسترس بود، بررسی شده است. نتایج پژوهش نشان میدهد جریان وجوه نقد بر شکاف میان نسبت اهرم واقعی و بهینه، اثر میگذارد. این شکاف، در شرکتهایی که نسبت اهرمی بالایی دارند، بهدلیل مواجهه با هزینههای بحران مالی زیاد، بیشتر است. همچنین از این نتایج درمییابیم که شرکتهایی که فرصت رشد و سرمایهگذاری، سودآوری و اندازۀ متفاوتی دارند با سرعتهای مختلفی به سمت ساختار سرمایۀ بهینۀ خود حرکت میکنند. بهطور کلی، این نتایج تأییدی بر قابلیت تشریح رفتار تأمین مالی شرکتها از طریق نظریۀ توازن است. https://acctgrev.ut.ac.ir/article_59778_69f947ca2c913f0682ef6ae5dfe33078.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121Investigating the impact of Mandatory Audit Firm Rotation on Audit Fee and Audit Market Competitionبررسی تأثیر گردش اجباری مؤسسههای حسابرسی بر حقالزحمۀ حسابرسی و رقابت در بازار حسابرسی3333525977910.22059/acctgrev.2016.59779FAیحییحساس یگانهاستاد گروه حسابداری، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایرانفرخبرزیدهدانشیار گروه حسابداری، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایرانمحمد تقیتقوی فرددانشیار گروه مدیریت صنعتی، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایرانمحمدفرهمند سیدآبادیدانشجوی دکتری حسابداری، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایرانJournal Article20160405This study aims at investigating the impacts of Mandatory Audit Firm Rotation (MAFR) on audit fees and audit market compeition among firms listed on Tehran Stock Exchange (TSE). Since 2007 firms listed on TSE are not allowed to use services of any single audit firm for more than 4 consecutive years. We tested our hypotheses using multivariate regression analysis and mean comparison test. Our sample consists of 95 firms listed on TSE during the period 2006-2014. Our results, in summary, revealed that MAFR has cuased a significant increase in audit fees, more than the usual additional fees charged in first year audit in voluntarily audit firm rotations; and, therefore has imposed additional audit costs to firms. Also, there were no statistically significant changes in market share of high-quality renked audit firms and those of lower quality ranks, before and after imposition of MARF rule in Iran.هدف از این پژوهش، بررسی تأثیر گردش اجباری مؤسسههای حسابرسی بر حقالزحمۀ حسابرسی و رقابت در بازار حسابرسی شرکتهای پذیرفتهشده در بازار بورس و اوراق بهادار تهران است. بر اساس الزامات سازمان بورس و اوراق بهادار تهران، گردش حسابرسان مستقل اجباری شرکتهای بورسی ایران، پس از حداکثر 4 سال پیدرپی الزامی شده است. فرضیههای پژوهش با استفاده از تجزیه و تحلیل رگرسیون چندمتغیره و مقایسۀ میانگین آزمون شدند. جامعۀ پژوهش حاضر مشتمل بر 95 شرکت پذیرفتهشده در بازار بورس و اوراق بهادار تهران، طی سالهای 1385 تا 1393 است. نتایج پژوهش نشان میدهد حقالزحمۀ حسابرسی مستقل، بهموجب گردش اجباری افزایش مییابد و این افزایش بیش از افزایش معمول در گردش اختیاری حسابرسان است و به شرکتها هزینۀ اضافی تحمیل میکند. پس از وضع الزامات یادشده، تفاوت شایان توجهی در سهم از بازار مؤسسههای حسابرسی با کیفیت بالا و پایین مشاهده نشد.https://acctgrev.ut.ac.ir/article_59779_9a7f5cca77ef95ee73fdb9599a3ce540.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121The Effect of Audit Quality on Agency Costs and Information Asymmetry: Structural Equation Modeling Approachبررسی تأثیر کیفیت حسابرسی بر هزینههای نمایندگی و عدم تقارن اطلاعاتی: رویکرد الگوسازی معادلات ساختاری35333725978010.22059/acctgrev.2016.59780FAمهدیحیدریاستادیار گروه حسابداری، دانشکدۀ اقتصاد و مدیریت، دانشگاه ارومیه، ارومیه، ایرانبهمنقادریکارشناسارشد حسابداری، دانشکدۀ اقتصاد و مدیریت، دانشگاه ارومیه، ارومیه، ایرانپیمانرسولیدانشجوی کارشناسی ارشد حسابداری، دانشکدۀ علوم انسانی و اجتماعی، دانشگاه کردستان، سنندج، ایرانJournal Article20160110In this study, the effect of audit quality on agency costs and information asymmetry has been examined. Among the accepted companies 99 ones in Tehran Stock Exchange were selected for statistical samples from 1385 to 1392 in order to attain the research purposes. To measure the audit quality, it has been used the observable variables such as the percentage of institutional investors, the type of audit opinion, audit size and the audit tenure. Also, it is used these variables like assets utilization ratio, the rate of assets revenue, Tobin's Q ratio and leverage ratio to measure agency costs. It was utilized the stock price volatility, earning forecast error, film size, growth opportunities and the percentage of non-institutional investors to quantify the amount of variable related to information asymmetry from observable variables. After having trusted the acceptable process of the research measurement and structural models, the results indicate that the increase of audit services quality leads to decreasing challenges over the separation of ownership and management including agency costs and information asymmetry. The results of the study also show that the increase of agency costs results in the increase of information asymmetry level.در این پژوهش، اثر کیفیت حسابرسی بر هزینههای نمایندگی و عدم تقارن اطلاعاتی با رویکرد الگوسازی معادلات ساختاری بررسی میشود. برای دستیابی به اهداف پژوهش، 99 شرکت از بین شرکتهای پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار تهران طی سالهای 1385 تا 1392 برای نمونۀ آماری انتخاب شدند. کیفیت حسابرسی بهکمک متغیرهای مشاهدهپذیر درصد سهامداران نهادی، نوع اظهارنظر حسابرس، اندازۀ حسابرس و دورۀ تصدی حسابرس اندازهگیری میشود و سنجش هزینههای نمایندگی نیز با استفاده از نسبت بهکارگیری داراییها، درصد بازده داراییها، نسبت کیو ـ توبین و نسبت اهرمی انجام میگیرد. بهمنظور کمیکردن مقدار متغیر عدم تقارن اطلاعاتی، از متغیرهای مشاهدهپذیر نوسانات قیمت سهام، خطای پیشبینی سود، اندازۀ شرکت و درصد سهامداران غیرنهادی استفاده میشود. پس از اطمینان یافتن از برازش قابل قبول الگوهای اندازهگیری و ساختاری پژوهش، نتایج حاکی از آن است که با افزایش کیفیت خدمات حسابرسی، تعارضات نشئتگرفته از تفکیک مالکیت از مدیریت، شامل هزینههای نمایندگی و عدم تقارن اطلاعاتی، کاهش مییابند. همچنین، بر اساس نتیجۀ دیگر، افزایش هزینههای نمایندگی، افزایش سطح عدم تقارن اطلاعاتی را به همراه داردhttps://acctgrev.ut.ac.ir/article_59780_cbbe500cf81785516c4b1dd9493da039.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121The Usefulness of Feature Selection in Auditors Opinion Type Predictionبررسی سودمندی انتخاب متغیرهای پیشبین در پیشبینی نوع اظهارنظر حسابرسان3733925978110.22059/acctgrev.2016.59781FAمحمد حسینستایشاستاد حسابداری، دانشگاه شیراز، شیراز، ایرانمصطفیکاظم نژاددکتری حسابداری، دانشگاه شیراز، شیراز، ایرانغلامرضارضاییدانشجوی دکتری حسابداری، دانشگاه شیراز، شیراز، ایرانعلیاصغردهقانی سعدیکارشناسارشد حسابداری، دانشگاه شیراز، شیراز، ایرانJournal Article20160215Abstract: Despite the importance of predictive variable in prediction, in most of the research in the field of auditors’ opinion the purpose was rendering the suitable models. Meanwhile, less attention was paid to the selection of optimal predictive variable and appropriate models of these selection. Therefore, in most of these research the predictive variables were chosen randomly and according to the prior research. The process of selecting variables could be used as a preprocess for omitting irrelevant variables and selecting optimal variables before creating the model. In this regard, this study investigates the usefulness of Correlation-Based Features Selection (CFS) in auditors’ opinion prediction of listed companies in Tehran Stock Exchange. The classifiers including Artificial Neural Networks (ANN) and logistic regression were used. In overall, the experimental results of investigating 1214 firms-years from 2008 to 2015, confirmed the usefulness of CFS Method in predicting auditors' opinion. In other words, the application of the CFS method, increases the mean of accuracy in comparison with using all variables, and reduces the occurrence of type I and type II errors. Furthermore, the results indicated that ANN outperforms the logistic regression.در اغلب پژوهشهای انجامشده، متغیرهای پیشبین بدون ضابطه و فقط براساس مطالعات گذشته انتخاب شدهاند. فرایند انتخاب متغیرها را میتوان بهعنوان مرحلۀ پیشپردازش برای حذف متغیرهای نامربوط و اضافه و انتخاب متغیرهای بهینه قبل از ایجاد مدل دانست. در این رابطه، پژوهش حاضر به بررسی سودمندی روش انتخاب متغیر مبتنی بر همبستگی برای پیشبینی نوع اظهارنظر حسابرسان شرکتهای پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار تهران میپردازد. طبقهبندیکنندههای این پژوهش، شبکههای عصبی مصنوعی و رگرسیون لجستیک است. بهطور کلی، یافتههای تجربی مربوط به بررسی 1214 مشاهده (سال ـ شرکت) در بازۀ زمانی 1386 تا 1393 نشان داد سودمندی استفاده از متغیرهای منتخب روش انتخاب متغیر همبستگی، در عملکرد پیشبینی نوع اظهارنظر حسابرسان است. به بیان دیگر، در صورت استفاده از متغیرهای منتخب این روش نسبت به استفاده از کلیۀ متغیرهای اولیه، میانگین دقت افزایش و خطای نوع اول و دوم کاهش خواهد یافت. افزونبر این، یافتههای پژوهش حاکی از عملکرد مناسب و بهتر شبکههای عصبی نسبت به رگرسیون لجستیک است.https://acctgrev.ut.ac.ir/article_59781_dc03b5f6dbfcea746e1a38763a95fbd1.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121The impact of organizational culture on the information disclosure quality (timeliness and reliability)تأثیر فرهنگ سازمانی بر کیفیت افشای اطلاعات (بهموقعبودن و قابلیت اتکا)3944145978210.22059/acctgrev.2016.59782FAحسینفخاریدانشیار گروه حسابداری، دانشکدۀ علوم اقتصادی و اداری دانشگاه مازندران، بابلسر، ایرانجوادمحمدیدانشجوی کارشناسی ارشد حسابداری، دانشکدۀ علوم اقتصادی و اداری دانشگاه مازندران، بابلسر، ایرانJournal Article20160606Information disclosure and quality of their presentation are affected by a lot of environmental and organizational factors that organizational culture is one of the most important. Responsible organization culture creates a dynamic information environment and helps the quality of information disclosure. Accordingly, the aim of this study was to evaluate the impact of organizational culture on the disclosure quality (timeliness and reliability). For this purpose, information of the organizational culture of companies listed on the stock exchange in 1393, through a Denison organizational culture questionnaire has been collected, and has been studied with the Score of disclosure quality that is announced by the Securities and Exchange Organization. The results show that some aspects of organizational culture (adaptability and mission) have an impact on the disclosure quality. While there is no relationship between involvement, versatility and quality of disclosure and its indicators. These results can be used by top management for how setting policies of organization's culture and improving implementation of procedures of accountability, and ultimately to increase the transparency of companies information.افشای اطلاعات و کیفیت ارائۀ آن، تحت تأثیر عوامل محیطی و سازمانی زیادی قرار دارد که فرهنگ سازمانی از مهمترین آنها قلمداد میشود. فرهنگ سازمانیِ پاسخگو به پویایی محیط اطلاعاتی منجر میشود و به کیفیت افشای اطلاعات توسط واحد تجاری کمک میکند. بر این اساس، هدف از پژوهش حاضر بررسی میزان تأثیرگذاری فرهنگ سازمانی بر کیفیت افشای اطلاعات است. به همین منظور از طریق پرسشنامۀ فرهنگ سازمانی دنیسون، اطلاعات مربوط به فرهنگ سازمانی شرکتهای پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار در سال 1393، جمعآوری شد و همراه با امتیاز کیفیت افشای اعلامی سازمان بورس و اوراق بهادار مطالعه شدند. نتایج نشان میدهد برخی از گونههای فرهنگ سازمانی (سازگاری و رسالتمندی) بر کیفیت افشای اطلاعات شرکتها مؤثرند. این درحالی است که هیچ ارتباطی بین فرهنگ سازمانی مبتنی بر درگیرشدن در کار و انطباقپذیری با کیفیت افشا و افراز آن کشف نشد. این نتایج میتواند برای مدیران ارشد از لحاظ چگونگی سیاستگذاریهای فرهنگ سازمانی و بهبود اجرای روشهای مسئولیت پاسخگویی مفید باشد و درنهایت به افزایش شفافیت اطلاعاتی شرکتها منجر شود.https://acctgrev.ut.ac.ir/article_59782_43949a79cb583a46cefca0aeea711f67.pdfانتشارات دانشگاه تهرانبررسیهای حسابداری و حسابرسی2645-802023320161121Abstractچکیده196234910.22059/acctgrev.2016.62349FAJournal Article13960501https://acctgrev.ut.ac.ir/article_62349_4255c018858bb638ecbc42e552b20103.pdf